Page 326 - 经济转型与金融发展新视角

经济转型与金融发展新视角
New Perspective of Economic Transformation and Financial Development

等候，业务处理速度更快，用户体验更好。如阿里小贷依托电商积累的信用数据
库，经过数据挖掘和分析，引入风险分析和资信调查模型，商户从申请贷款到发

放只需要几秒钟，日均可以完成贷款1万笔，成为真正的“信贷工厂”。
3.覆盖广
互联网金融模式下，客户能够突破时间和地域的约束，在互联网上寻找需要
的金融资源，金融服务更直接，客户基础更广泛。此外，互联网金融的客户以小

微企业为主，覆盖了部分传统金融业的金融服务盲区，有利于提升资源配置效
率，促进实体经济发展。
4.发展快
依托于大数据和电子商务的发展，互联网金融得到了快速增长。以余额宝为

例，余额宝上线18天，累计用户数达到250多万，累计转入资金达到66亿元。据
报道，余额宝规模500亿元，成为规模最大的公募基金。
5.管理弱
一是风控弱。互联网金融还没有接入人民银行征信系统，也不存在信用信息

共享机制，不具备类似银行的风控、合规和清收机制，容易发生各类风险问题，
已有众贷网、网赢天下等P2P网贷平台宣布破产或停止服务。二是监管弱。互联
网金融在中国处于起步阶段，还没有监管和法律约束，缺乏准入门槛和行业规

范，整个行业面临诸多政策和法律风险。
6.风险大
一是信用风险大。现阶段中国信用体系尚不完善，互联网金融的相关法律还
有待配套，互联网金融违约成本较低，容易诱发恶意骗贷、卷款跑路等风险问
题。特别是P2P网贷平台由于准入门槛低和缺乏监管，成为不法分子从事非法集

资和诈骗等犯罪活动的温床。去年以来，淘金贷、优易网、安泰卓越等P2P网贷
平台先后曝出“跑路”事件。
二是网络安全风险大。中国互联网安全问题突出，网络金融犯罪问题不容忽

视。一旦遭遇黑客攻击，互联网金融的正常运作会受到影响，危及消费者的资金
安全和个人信息安全。

二、互联网金融的发展历程

利用中国互联网金融1997—2019年间的实践发展数据与学术研究成果，可以
发现中国互联网金融在全球互联网金融的发展浪潮中逐渐实现从跟随到引领的地

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