Page 143 - 新时期企业投融资管理研究

第五章 企业上市融资

必须符合国家法律及有关部门的规定。
（六）涉及的境内法律主要问题
①申请上市公司的最低股本的限制，需符合《证券法》规定股份公司上市股

本总额不少于 3000 万人民币；
②股权及资产归属的界定：
A. 查找资产注册地的相关法律文件，由律师对上市公司已取得所有权的资
产之合法性进行认定。

B. 对上市公司未完全取得所有权的资产进行评估。
C. 通过转让协议（由律师协助签署）使公司取得所有产权（包括土地使用权，
商标、专利等无形资产使用权）。
③无形资产的法律限制，公司无形资产占总资产的份额不能超过 20%。

④关于职工持股会和股权信托，由于职工持股会（和工会）的社团法人地
位将无法取得或不能延续。因此，中国证监会将暂不受理工会作为股东或发起人
的公司公开发行股票，而此情况在境内改制后股份公司较多见，在民营企业中较
少见。

⑤法律文件。中国企业上市前很多必要的法律文件都不齐全，包括股权的证
明文件，资产的法律拥有权及相关证明文件；而且业务关系在法律上也未能规范
化，如欠缺合同、不同文件内所载的资料互相不符等。

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